半導體衝高跳水科技股全面下挫 滬深指數尾盤走弱兩市分化嚴重

原創

5月18日，滬深兩市指早盤下殺後一度震蕩走高，三大指數悉數翻紅，滬指表現較強。受消息刺激，頭盔、西部開發板塊開盤大漲，半導體高開但隨後低走，稀土、食品農業、黃金、軍工等防禦板塊持續走強，市場避險情緒明顯。午後，短線資金一度表現活躍，滬指一度衝高但隨後軍工等板塊衝高回落拖累指數漲幅收窄；臨近尾盤，消費電子、蘋果、華為、5G等概念再度大幅走弱，半導體跳水，市場兩級分化嚴重。

整體而言，今日A股三大指數漲跌不一，科技股全面下挫，創指明顯弱勢；滬指則低開高走，午後震蕩回落；個股跌多漲少，兩市情緒並未有明顯好轉，市場賺錢效應較差。

截至收盤，滬指漲0.24%，報2875.42點；深成指跌0.4%，報10921.15點；創業板指收跌0.44%，報2114.86點；兩市成交額逾7200億，2173股下跌，1495股上漲，北上資金淨流入46億，其中，滬股通淨流入30.8億，深股通淨流入15.4億。

盤面上，黃金概念股全天強勢，農林牧漁、釀酒、食品飲料板塊漲幅靠前；科技股午後則擴大跌幅，消費電子、無線耳機、蘋果、華為概念重挫。

半導體高開低走  黃金農業等防禦板塊全天走強

華為事件升級令國產替代勢在必行，疊加中芯國際的事件驅動，今日半導體及芯片產業鏈板塊波幅較大，總體呈高開低走的態勢，個股曉程科技(300139-CN)、亞翔集成(603929-CN)、江蘇雷利(300660-CN)仍然漲停，但國民技術(300077-CN)、晶晨股份(688099-CN)、華微電子(600360-CN)則一度漲停後開板漲幅收窄，上海貝嶺(600171-CN)、瑞芯微(603893-CN)等衝高回落，而華正新材(603186-CN)、風華高科(000636-CN)等股則跌停，東山精密(002384-CN)等收跌逾7%。另外，中央重磅發佈西部大開發形成新格局的指導意見，新疆、西藏、基建水泥等概念股高開，西部建設(002302-CN)、北新路橋(002307-CN)、築博設計(300564-CN)等集體漲停。農業疊加西部大開發利好，新疆西藏等農業股走勢強勁，新賽股份(600540-CN)、香梨股份(600506-CN)、新農開發(600359-CN)等多只個股漲停；乳業及食品股拉升走強，西部牧業(300106-CN)、天潤乳業(600419-CN)漲停，光明乳業(600597-CN)漲逾7%，貝因美(002570-CN)等漲超5%。

此外，國際金價創新高，黃金股全天強勢，赤峰黃金(600988-CN)、貴研鉑業(600459-CN)漲停，中金黃金(600489-CN)、山東黃金(600547-CN)等大漲超8%；軍工股持續走高，北摩高科(002985-CN)、安達維爾(300719-CN)、博雲新材(002297-CN)、煉石航空(000697-CN)等先後封板；午後，大消費板塊持續走高，白酒板塊再度拉升，洋河股份(002304-CN)等漲超5%，山西汾酒(600809-CN)漲逾3%，貴州茅台(600519-CN)亦續創歷史新高站上1351.5元，五糧液(000858-CN)股價漲逾4%首次突破150元關口創歷史新高，最新總市值位列A股市場第十位，該股年内已累漲逾13%；而近日高位股省廣集團(002400-CN)、軸研科技(002046-CN)等高位震蕩，泉峰汽車(603982-CN)接力次新反包漲停。

華為事件升級 國内區域經濟迎重磅利好

上週末，發生了三件和芯片都有關的大事：一、台積電在美設廠；二、美商務部限制所有採用美國技術和設備生產的芯片出售給華為；三、國家大基金，上海大基金注資中芯南方約160億人民幣。同一天這麽多消息，標志著中美雙方的科技戰正式開始，而且美國已經和台積電溝通好，才會出現這麽多消息同一天宣佈。也就是說，華為高端產品雖然有備貨準備，但肯定會受衝擊，有利就有弊，此舉將導致國產替代的加速，利好國内芯片產業鏈公司。

此外，本週最強風口襲來，區域經濟迎來持續利好。昨日中央重磅發文，西部大開發「36條」來襲，該份指導意見共分有36條，強化舉措推進西部大開發形成新格局，該《意見》罕見地20次提到生態這個詞，重點提及9個重點區域建設，10次提及「人才」和「科技」，涉及到環境保護的公司以及如水泥、建材、基建工程等公司或許也會被資金追捧。另外，本週還有一個重磅事件即中國兩會將在週四起相繼開幕，市場對下一個五年計劃的工作重點和任務高度重視。綜合年初省級地方兩會對發展高端製造業的方向高度重視，以及疊加美國對華為限制升級等突發事件催化來看，高端製造行業板塊如晶片、5G設備、雲計算，以至具備創新科技以協助傳統行業也將增值升級。

短期市場或繼續保持震蕩態勢

今日滬深兩市集體低開高走，滬指走勢較強，創指震蕩拉升飄紅，但較主板明顯偏弱。從日線級别來看，滬指下方60日線支撐明顯，等待市場進一步放量，給大盤上行提供條件。目前走勢上看，通過今日量能表現來看，資金依然存在觀望情緒，但也不排除短線資金提前炒作政策預期板塊；本週全國兩會即將召開，大漲大跌的可能性都不太大，因此短期預計市場繼續保持震蕩的態勢，風險和機遇是併存，而個股短線或以兩會政策利好預期板塊為主。

週末封殺華為的消息滿天飛，國產替代的輿論反響強烈。每一次針對華為的消息，都會引來大科技板塊的大幅反彈，這一次更為嚴重。不過，市場認為美國對華為限制升級影響市場情緒，但實際衝擊有限；展望後市，預計本週「兩會」將明確的政策共識不會弱於預期，疊加寬松的宏觀流動性環境，A股本輪依然處於慢漲的結構性行情；目前，以芯片為首的大科技板塊是市場的主線，所以芯片、華為等大科技板塊要重點關注，短期建議以新舊基建和科技龍頭(5G、雲計算、新能源車等)為主線，其中重點關注「兩會」輿情支撐的基建板塊；此外，近期農業、食品等大消費板塊反反復復的持續了很長時間，一旦農業食品、網紅等大消費板塊回調則是逢低關注的機會。