消息面上，2026年被定義為AI規模化落地元年，大模型叠代升級與端側、企業級應用加速滲透，推動算力需求呈指數級增長。數據顯示，2026年3月，中國Token日均調用量達140萬億，較2024年初增長超千倍，推理算力佔比已達65%~70%。這種爆發式需求直接拉動上遊算力硬件景氣度飙升，光模塊、AI服務器、芯片等領域訂單飽滿。
東方證券分析指出，AI大模型訓練與推理持續拉動光模塊需求高增，800G已成為數據中心主力，1.6T商用進程加速導入，3.2T進入預研階段；全球數通光模塊市場2024–2029年預計將以27%的復合增速增長，2029年達258億美元。伴隨高速率叠代加速，光模塊制造正從傳統勞動密集型向自動化、半導體級封裝演進，CPO、矽光集成及TSV等工藝對設備精度與種類提出更高要求，其中耦合與測試環節壁壘最高，目前國産化率極低，國産化替代急迫性凸顯。
在行業分佈上，前十大權重股高度聚焦光通信龍頭：新易盛（15.29%）、中際旭創（14.22%）、天孚通信（5.06%）三大光模塊巨頭合計佔比近35%，深度綁定全球AI算力供應鏈，把握AI算力驅動下的高景氣周期。（數據來源：基金2025年年第四季度報告）
基金業績方面，天弘中證全指通信設備指數基金（A類：020899，C類：020900）以卓越的歷史業績表現確立了其在行業主題指數基金中的歷史領先地位。
據銀河證券數據，該基金2025年度産品業績及比較基準業績為A類：2025年+118.64%(+117.72%)，C類：2025年+118.21%(+117.72%)，斬獲同類標準主題指數股票型基金排名第一。這一成績不僅大幅跑贏同期被動指數基金平均回報率，更在科技成長板塊中展現出極強的銳度。（數據統計區間2025/1/1~2025/12/31，同類排名定義：標準主題指數股票型基金，收益數據來源於産品四季報。）
基金經理張戈對通信設備板塊具備深刻洞察，其"AI算力爆發+通信基建升級"的雙輪驅動投資框架，為基金運作提供了清晰的方向指引。他認為AI從技術概念走向規模化落地，端雲協同架構全面滲透，直接拉動算力需求指數級增長，而通信設備作為「傳輸底座」，光模塊作為「算力傳輸咽喉」，自然催生了剛性需求。
那麼，想分享AI算力爆發紅利，該如何選基金産品？天弘中證全指通信設備指數基金(A類：020899，C類：020900)緊密跟蹤中證全指通信設備指數，該指數從中證全指指數中選取了50家業務涉及通信設備領域的上市公司證券作為指數樣本，以反映該主題上市公司證券的整體表現。
擇場外指數基金投資便捷友好，不用股票賬戶，上支付寶、天天基金、京東金融等渠道搜索：天弘中證全指通信設備指數基金（A類：020899，C類：020900）就能買，支持定投，適配科技成長賽道長期佈局，是普通投資者佈局AI算力的省心優選方式。
風險提示：觀點僅供參考，不構成投資建議，市場有風險，投資需謹慎。投資者在購買基金前應仔細閱讀基金招募說明書與基金合同，請根據自身投資目的、投資期限、投資經驗等因素充分考慮自身的風險承受能力，在了解産品情況及銷售適當性意見的基礎上，理性判斷並謹慎做出投資決策。指數基金存在跟蹤誤差。以上僅為對指數成分股列示，非個股推薦。指數歷史表現不構成對基金産品未來收益的預測及保證，基金過往業績不代表未來表現。
注：天弘中證全指通信設備指數基金成立於2024年04月15日，成立以來完整會計年度産品業績及比較基準業績為A類：2025年+118.64%(+117.72%)，C類：2025年+118.21%(+117.72%)。
内容來源：有連雲
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