中國企業級AI智能體規模2026年將增至449億元！阿里巴巴接洽核電央企 | 互聯網大廠動態

6月9日~ 6月10日盤前消息，互聯網大廠主要動態包括：

（1）重要公告/政策文件：

①據6月9日晚報道，中國企業級AI智能體市場2025年規模達212億元，預計2026年將增至449億元，2029年有望突破3320億元，年複合增長率高達107%。

②海關總署6月9日發布進出口數據，以人民幣計，5月出口和進口同比分別增長13.8%和21.5%，增速均較上月進一步提升。集成電路和自動數據處理設備出口額增長最快，5月增速分別提升至110.9%和66.1%，持續數月高增。

③騰訊於6月9日回購了價值5.004億港元的股份。4月以來累計回購98億港元。

（2）國內大廠動態：

①6月9日，媒體報道稱：小米正在評估一款大尺寸磁吸式擴展屏。

②阿里巴巴、百度回應「美國軍工清單」：非軍工企業，列入該名單並無正當理由，與該名單相關的美國政府採購限制不會影響本公司業務。

③阿里巴巴接洽核電央企，探討小型反應堆為數據中心供電。

（3）機構觀點：港股互聯網三大負面擔憂均在逐步緩解

國泰海通6月9日表示：當前市場對港股互聯網板塊核心擔憂集中三點：一是國內消費復甦進度與外賣競爭對傳統業務的影響；二是AI資本開支加大，能否帶來相應投資收益；三是上遊芯片廠商議價能力強，國內競爭或致「量增價減」，利潤可能承壓。但從最新基本面信號來看，三大負面擔憂均在逐步緩解。

首先，互聯網外賣補貼的負面拖累正在淡去；其次，海外大模型商業模式已經跑通。北美頭部模型廠商Anthropic預計Q2首次實現盈利，證明當模型足夠強，API本身就是最好的商業模式；最後，自研芯片有助於雲廠商打破芯片定價壟斷。參考海外經驗，雲廠商加大資本開支有助於降低單位推理成本，並增強客戶黏性。國內雲廠商目前也在加快自研芯片和數據中心等相關布局。

（4）海外互聯網大廠映射：

①據媒體6月9日報道，蘋果、谷歌、英偉達正合作開發新一代人工智能模型Apple Foundation Model cloud Pro，旨在實現高性能與隱私保護並重。

②Anthropic計劃於6月10日發布Mythos的公開版本，並可能更名為「Claude Fable 5」。Anthropic稱，Fable 5已成為公司迄今公開發布的能力最強模型，在軟件工程、視覺理解等多個領域達到業內領先水平。

③OpenAI已遞交IPO申請，有望今年四季度上市；

④歐盟回應「不在歐盟推出Siri AI功能」，這完全是蘋果自己的決定，歐盟法規並不禁止蘋果在歐盟推出新產品。

（5）互聯網大廠指數：

阿里巴巴、騰訊控股、百度集團、京東集團、小米集團、美團均為恆生互聯網科技業指數成分股，也是恒生互聯網ETF華夏（513330.SH）持倉股，合計倉位五成左右。恆生互聯網科技業指數也是港股市場AI含量最高（達95%）。截至6月9日，恆生互聯網科技業指數最新估值（PE-TTM）為21.66倍，位於近十年18.22%分位數，即估值低於近十年82%的時間。場外投資者也可以逢低定投華夏恒生互聯網ETF聯接C（013172.OF）。

內容來源：有連雲