達利食品(03799.HK)復牌漲近30% 獲創辦人溢價37.87%提私有化

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【財華社訊】達利食品(03799.HK)今早復牌高開，截至發稿，該股漲28.31%，報3.49港元，成交額超8200萬港元。

達利食品及要約人昨日公布，要約人要求董事會向計劃股東提出建議，以根據公司法第86條透過計劃安排方式將公司擬議私有化，建議涉及註銷計劃股份。受託人股份將不屬於計劃股份的一部分，亦不會被註銷。計劃生效後，要約人將持有已發行股份約96.11%，受託人將持有已發行股份約3.89%，並將撤回股份在聯交所的上市地位。

建議將透過計劃付諸實施。根據計劃：(a)創辦人股份將被註銷，以創辦人股份註銷代價作為代價，即向創辦人發行要約人股份，金額相當於所有創辦人股份的總註銷價；及(b)計劃股份(創辦人股份除外)將被註銷，以換取現金支付註銷價每股計劃股份3.75港元。每股計劃股份3.75港元的現金註銷價較截至最後交易日在聯交所所報股份收市價每股2.72港元溢價約37.87%。(注：創辦人系公司執行董事、主席兼行政總裁以及控股股東許世輝先生。要約人為融世國際投資有限公司，系創辦人全資擁有的公司。)

假設於記錄日期前不會進一步發行股份，及考慮到創辦人股份註銷代價及存續安排，就建議應付的最高現金代價約為57.067億港元。根據計劃支付的總代價將以內部資源及/或外部融資的方式撥付。

建議擬向計劃股東提供將彼等於公司的投資以較當前市價具吸引力的溢價變現為現金的機會，而毋須遭受任何流動性不足折讓。註銷價分別較最後交易日的收市價2.72港元及截至最後交易日(包括該日)止30個交易日的平均收市價2.88港元溢價約37.87%及30.21%。鑒於股份在過去12個月的平均每日成交量為3.93百萬股股份，僅佔於公告日期的已發行股份0.03%，相對偏低的成交量將使股東難以在避免折讓的情況下在公開市場套現其投資。建議為股東提供具吸引力的退市溢價，以及在毋須遭受有限流動性所致的任何折讓下將彼等的投資變現為現金的機會，可藉此重新調配資金到彼等可能認為在高利率環境下更具吸引力的其他流動性較高的投資機遇。

要約人的意向是集團將繼續經營其現有業務，及要約人並無任何於公司成功除牌後對集團業務作出主要改變(包括集團固定資產的任何重新調配)的具體計劃。建議完成後，要約人將繼續構思如何以最能提升價值的方式發展公司，及會就此考慮擴展其業務及市場機會，而這將取決於若幹因素，包括市場狀況、法律及監管規定，以及其業務需要。

港交所原文