Rimini Street宣佈2019会计年度第四季和全年财务业绩

季度营收7,610万美元，较前一年成长11.7%

2019会计年度营收2.811亿美元，较前一年成长10.9%

2019会计年度毛利为62.6%，较2018年的62.1%有所上升

截至2019年12月31日共有2063名活跃客户，较前一年增加14.5%

註：在2019会计年度第四季，我们採用 ASU No. 2014-09——来自客户合约之收入（ASC606），并使用完全追溯法，追溯至2017年1月1日。本新闻稿的财务报表和指引反映了採用ASC 606的影响。由於採用这一标準，我们已修订先前发佈的财务报表，导致截至2019年9月30日之9个月的营收增加了180万美元，截至2018年12月31日之3个月和全年的营收分别增加了40万美元和70万美元。我们已经在本新闻稿第8-9页纳入额外资讯，以便调节因採用ASC 606所带来的影响。

拉斯维加斯--(美国商业资讯)--全球企业软体产品和服务提供者、甲骨文和SAP软体产品第叁方支援服务的主要提供者以及Salesforce合作伙伴Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI)今日公佈截至2019年12月31日的第四季和会计年度全年业绩。

此新闻稿包含多媒体內容。完整新闻稿可在以下网址查阅：https://www.businesswire.com/news/home/20200312005724/en/

Rimini Street共同创办人、执行长兼董事长Seth A. Ravin表示：“2019年，我们缔造了创纪录的第四季和全年营收，超越管理层的指引，增加了毛利，并且降低债务和增加现金流，进而不断改善公司的资产负债情况。此外，由於对全球销售的投资、推出新产品和服务，以及扩张营运地域，公司的绩效得到改善。我们继续看到全球对本公司企业软体产品和服务的需求不断成长，而且我们计画在2020年继续投资，以支撑成长。”

2019年第四季业绩亮点

• 2019年第四季营收为7,610万美元，较2018年同期的6,810万美元增加11.7%。
• 2019年第四季年化订购营收约为3.02亿美元，较2018年同期的2.71亿美元增加11.4%
• 截至2019年12月31日，活跃用户达到2,063名，较2018年12月31日的1,802名增加了14.5%。
• 截至2019年12月31日之12个月的营收留存率为92%，而截至2018年12月31日之12个月的留存率为91%。
• 2019年第四季毛利为60.2%，2018年同期为64.6%。
• 2019年和2018年第四季营业收入分别为160万美元和660万美元。
• 2019年第四季非GAAP营业收入为510万美元，2018年同期为1,300万美元。
• 2019年第四季净亏损为20万美元，2018年同期为净利540万美元。
• 2019年和2018年第四季非GAAP净利均分别为330万美元和1,180万美元。
• 2019年第四季调整后息税折旧摊销前利润为470万美元，2018年同期为1,300万美元。
• 2019年第四季可归於普通股东的基本稀释后每股净亏损0.10美元，2018年同期为每股净亏损0.01美元。

2019年全年业绩亮点

• 2019年全年营收为2.811亿美元，较2018年的2.535亿美元增加10.9%。
• 2019年全年毛利增为62.6%，2018年为62.1%
• 2019年和2018年全年营业收入分别为2,210万美元和2,950万美元
• 2019年全年非GAAP营业收入为2,680万美元，2018年为3,520万美元。
• 2019年全年净利为1,750万美元，2018年为净亏损6,400万美元。
• 2019年全年可归於普通股东的基本稀释后每股净亏损0.12美元，2018年为净亏损1.22美元
• 2019年全年非GAAP净利为2,200万美元，2018年非GAAP净亏损470万美元。
• 2019年全年调整后息税折旧摊销前利润为2,700万美元，2018年为3,530万美元。

本新闻稿中的非GAAP财务指标对照最直接可对比的GAAP财务指标的调节表列於本新闻稿末尾的财务表格中。标题为“非GAAP财务指标和某些关键指标”的段落介绍了这些指标、公司认为这些指标有何意义，以及它们的计算方法。

2019年公司亮点

• 宣佈获得眾多新客户，包括现代起亚汽车（选择Rimini Street为其全球资料库资产组合提供支援和维护），以及BrandSafway和EBSCO Industries（这两家公司均扩大了Rimini Street服务合约的內容，纳入针对Salesforce的Rimini Street Application Management Services）。
• 宣佈在全球推出针对SAP的Application Management Services以及针对甲骨文的Application Management Services，将公司的Support Services 与Application Management Services整合为运行和支援甲骨文与SAP系统的统包解决方案。
• 自公司成立以来为客户节省了近50亿美元的总维护成本。
• 扩大在全球的投资和营运，包括：
  • 东欧，在波兰展开销售，并进一步扩大在俄罗斯的业务
  • 拉美，在墨西哥设立新分公司和新办事处
  • 东南亚，在新加坡设立新分公司和新办事处
  • 中东，在杜拜设立新分公司和新办事处。
• 在55个国家完成了超过3.1万个支援案例，为38个国家的客户提供了7万多条税务、法律和监管资讯更新，公司的支援服务客户满意度平均得分为4.8（5.0分为卓越）。
• 荣获34个奖项，包括资讯科技服务领域两项“年度企业”史蒂夫金牌奖，“年度客户服务卓越表现”史蒂夫销售与服务金牌奖(Stevie Sales & Customer Service Award)，以及其他24项卓越客户服务奖。
• 在全球参加了74场资讯长、IT和採购领导人活动，包括在美国、澳洲、西班牙和日本举行的Gartner研讨会/IT展；IDC在墨西哥举行的CIO Empowerment Conference；英国的Government ICT；纽约的NRF；以及在新加坡举行的IDC DX高峰会。
• 透过Rimini Street Foundation与全球68个慈善机构合作，提供资金、实物捐赠以及员工义务服务超过800个小时。该基金会还在2019年将其慈善工作延伸至德国和臺湾。

2020年营收指引

公司目前提供的2020年第一季营收指引范围区间为7,600万美元至7,800万美元，同时2020年全年营收指引区间设定为3.1亿美元至3.2亿美元。

行政事务

经公司董事会决定，公司集团副总裁兼会计长Stanley Mbugua将兼任公司“首席会计主管”和“首席财务主管”，以授权和执行向美国证券交易委员会(United States Securities and Exchange Commission)递交备案文件和相关记录，2020年3月12日生效。

网播和电话会议资讯

Rimini Street将於2020年3月12日东部时间下午5点/太平洋时间下午2点举行电话会议和网播，讨论2019会计年度第四季和全年业绩。可在Rimini Street投资人关係网站https://investors.riministreet.com/events-and-presentations/upcoming-and-past-events观看会议现场网播。美国和加拿大的参与者可致电(855) 213-3942并输入代码6885725来收听电话会议。会后将提供网播的重播，为期至少90天。

公司对非GAAP财务指标的使用

本新闻稿含有某些“非GAAP财务指标”。非GAAP财务指标并非是依据全面的会计準则或原则。这一非GAAP补充资讯并非旨在取代美国GAAP要求揭露所採用的业绩指标。非GAAP财务指标应被视为GAAP财务指标的补充，而不是替代或优於该指标。本新闻稿的财务表格中涵盖GAAP与非GAAP业绩的对照资讯。标题为“非GAAP财务指标和某些关键指标”的段落是对非GAAP财务指标的说明和解释。

关於Rimini Street, Inc.

Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI)是全球企业软体产品和服务提供者，也是甲骨文和SAP软体产品第叁方支援服务的主要提供商以及Salesforce合作伙伴。公司致力於提供优质、超快回应和整合式应用程式管理和支援服务，能够让企业软体授权用户节省大量的成本，释出资源用於创新，并取得更好的业绩。各行各业的2,000多家全球性组织、财星500大企业、中型企业、公共事业部门和其他机构都选择Rimini Street作为其信赖的应用企业软体产品和服务提供者。查询详情，请造访http://www.riministreet.com/，透过@riministreet在Twitter上关注我们，并在Facebook和LinkedIn上关注我们。(IR-RMNI)

前瞻性陈述

本新闻稿中的某些陈述并非是歷史事实，而是《1995年私人证券诉讼改革法》安全港条款所定义的前瞻性陈述。前瞻性陈述通常含有以下词语：“可能”、“应 ”、“会 ”、“计画 ”、“打算 ”、“预期 ”、“认为 ”、“估计 ”、“预测 ”、“潜在 ”、“似乎 ”、“寻求 ”、“继续 ”、“未来 ”、“将 ”、“预计 ”、“展望 ”或其他类似词语、短语或表述。这些前瞻性陈述包括但不限於我们对未来事件、未来机会、全球扩张及其他成长动议和我们关於此等动议投资之预期的陈述。这些陈述根据不同的假设以及管理层目前的预期，并非是对实际业绩的预测，也不是歷史事实。这些陈述取决於与Rimini Street业务有关的多个风险和不确定性因素，而且实际结果可能会发生重大变化。这些风险和不确定性因素包括但不限於：扰乱公司业务的灾难性事件，Rimini Street经营业务环境的变化，包括通货膨胀和利率，以及影响Rimini Street所在行业的一般性金融、经济、监管和政治条件；待决诉讼或政府调查或任何新诉讼的不利进展；以有利条款筹集额外股本或进行债务融资的需要和能力，以及我们能否从营运中产生现金流，以帮助为我们成长计画中增加的投资提供资金；我们的现金和现金等价物是否足以满足我们的流动性要求；我们流通在外的13.00% A轮优先股的条款和影响；税负、政府法律和法规的变化；竞争产品和定价活动；无法实现获利性成长；客户採用最近推出产品和服务的情况，包括 Application Management Services (AMS)、Rimini Street Advanced Database Security，以及针对Salesforce Sales Cloud和Service Cloud 产品的服务，以及我们预计将於近期推出的其他产品和服务；Rimini Street管理团队损失一名或多名成员；RMNI股本证券长期价值存在不确定性；以及Rimini Street将於2020年3月16日呈报的Form 10-K年报所列标题“风险因素”项下所讨论的內容，Rimini Street未来的Form 10-K年报、Form 10-Q季报和Form 8-K现状报告不时对此等內容的更新，以及公司向美国证券交易委员会递交的其他文件。此外，前瞻性陈述仅代表本新闻稿发佈之日Rimini Street的预期、计画或对未来事件的预测和观点。Rimini Street预期后续事件和发展将导致Rimini Street的评估发生变化。然而，儘管Rimini Street可能会在未来某个时间点选择更新这些前瞻性陈述，但Rimini Street特别声明，除法律规定之外，公司没有这方面义务。这些前瞻性陈述不应被视为代表Rimini Street在本新闻稿发佈之日后任何日期的观点。

© 2020 Rimini Street, Inc.版权所有。“Rimini Street”是Rimini Street, Inc.在美国和其他国家的註册商标，Rimini Street、Rimini Street标誌和两者之间的任意组合以及其他带有TM标记的标誌均为Rimini Street, Inc.的商标。所有其他商标仍是其各自所有者的财产。除非另行说明，Rimini Street与此类商标所有者或本新闻稿中所提到的其他公司没有任何从属、代言或结盟关係。

* 先前公佈的财务报表已修订，以反映我们在2019年第四季採用ASU No. 2014-09来自客户合约之收入(ASC 606)所带来的影响。对此，我们使用了完全追溯法，追溯至2017年1月1日。请参阅第8页查看详情。

* 先前公佈的财务报表已修订，以反映我们在2019年第四季採用ASU No. 2014-09来自客户合约之收入(ASC 606)所带来的影响。对此，我们使用了完全追溯法，追溯至2017年1月1日。请参阅第8页查看详情。

* 先前公佈的财务报表已修订，以反映我们在2019年第四季採用ASU No. 2014-09来自客户合约之收入(ASC 606)所带来的影响。对此，我们使用了完全追溯法，追溯至2017年1月1日。请参阅第8页查看详情。

採用ASC 606来自客户合约之收入

2014年5月，财务会计标準委员会(FASB)发布ASU No. 2014-09 来自客户合约之收入，代替了几乎美国GAAP项下所有现有收入认列标準。新标準为认列收入提供五个步骤的流程，即以一定的金额转让已承诺商品或服务，而且该金额能够反映交易方用於交换商品和服务的预期对价。新标準还要求对涉及客户合约所带来的收入和现金流性质、数量、时间和不确定性进行更多的质性和量化揭露。新标準提供了两种过渡办法：(i)用於先前每一个报表週期的完全追溯法，或(ii)改进版追溯法，体现的是自採用之日起出现的採用累积影响。

鑑於公司的新兴成长型公司状态以及做出的某些选择，新标準於2019会计年度开始在公司实施。此外，作为一家新兴成长型公司，出於期中报告目的，我们选择在採用当年或在随后的一年开始应用这一标準。公司在2019会计年度第四季採用新标準，并使用完全追溯法，追溯至2017年1月1日。正因为如此，2019会计年度过渡期的业绩按照现有美国GAAP标準发佈，而2019全年的业绩则是按照新标準揭露。从2020会计年度第一季开始，公司将在期中报告中年採用新标準。

採用新标準导致公司的收入认列和销售佣金会计政策有所改变。採用该标準影响了收入认列的时间，并导致截至2019年9月30日之9个月的营收，以及截至2018年12月31日之全年营收，较先前报告的营收分别增加了180万美元和70万美元。新标準还导致截至2018年12月31日之3个月的营收较先前报告的营收增加了40万美元。

截至2019年和2018年12月31日，公司以约2,800万美元和2,710万美元的资本，用於支付获取新客户合约的成本，主要由销售佣金构成。这类递延合约成本根据先前的标準被列为已发生费用，但根据新标準将在其预估有效週期（4年）內资本化并摊销。

2019和2018会计年度业绩将按照新标準编製。下表列出了採用ASC 606对截至2018年12月31日之叁个月、截至2019年9月30日之9个月和截至2018年12月31日全年之营运报表的影响（单位为千）：

下表为採用ASC 606对先前报告的截至2018年12月31日之资产负债表资料的影响（单位为千）：

关於非GAAP财务指标和某些关键指标

为了给投资人和其他人提供有关Rimini Street业绩的更多资讯，我们已经揭露了以下非GAAP财务指标和某些关键指标。我们在下文解释了活跃客户、年订购营收和营收留存率，这些对我们业务来说都是重要的营运指标。此外，我们已经揭露了以下非GAAP财务指标：非GAAP营业收入、非GAAP净利（亏损）、息税折旧摊销前利润以及调整后息税折旧摊销前利润。Rimini Street在上文表格中已提供本新闻稿中所使用的每个非GAAP财务指标与最直接可比的GAAP财务指标的对照表。鑑於公司已对递延税资产进行了估价备抵，因此非GAAP调整没有带来任何税务影响。这些非GAAP财务指标亦在下文有所说明。

使用非GAAP指标的主要目的是提供补充资讯，管理层相信这些资讯可能对投资人有所帮助，并能够让投资人按照管理层的方式评估公司的业绩。我们提供这些非GAAP财务指标的另一个原因在於，我们认为这些指标剔除了公司认为与核心营运业绩无关的项目，因此有助於投资人按照一致的标準比较不同报告日期的业绩，并将公司业绩与其他公司业绩进行对比。具体来说，管理层使用这些非GAAP指标来衡量经营业绩；準备公司年度营运预算；配置资源以提升公司业务的财务表现；评估业务策略的有效性；以便按照一致的标準与过去财务业绩进行比较；有助於将公司业绩与其他公司业绩进行比较，很多公司都是用类似的非GAAP财务指标来补充其GAAP业绩资讯；以及向公司董事会彙报公司的财务业绩。然而，请投资人注意，并非所有的公司都按照一致的标準来定义这些非GAAP指标。

活跃客户是一个独特的实体，它购买我们的服务来支援特定的产品，包括公司、教育或政府机构，或公司的业务部门。例如，我们在向同一实体机构的不同两种产品提供支援时，会将其算作两个单独的活跃客户。我们认为，扩展活跃客户能力这一指标能够用於衡量业务成长、销售和行销活动成功与否，以及客户从公司服务中获得多少价值。

年订购营收是某一财政季度认列的订购营收然后乘以4。此举让公司瞭解未来12个月內可从现有客户群（假设这一期间没有客户取消或价格变化）获得的营收。订购营收不包括任何非重复性收入，这部分收入截至目前未占很大的比例。

营收留存率是12个月內客户（这12个月开始之日前便已是公司的客户）的实际订购营收（以美元计）除以截至12个月开始之日前的年订购营收额。

非GAAP营业收入是剔除以下项目的营业收入：诉讼成本和相关追偿（净值）、股票薪酬费用。下文对这些扣除项目进行了详细说明。

非GAAP净利（亏损）是剔除以下项目的净利（亏损）：诉讼成本和相关追偿（净值）；诉讼裁决中的判决后利息；递延债务融资成本冲销；信贷安排偿还后的清偿费用；股票薪酬费用；嵌入式衍生工具公允值变化所带来的收益。下文对这些扣除项目进行了详细说明。

具体而言，管理层在其所列会计日期的非GAAP财务指标中剔除了以下项目（如适用）：

诉讼成本和相关追偿（净值）：与外部诉讼活动成本相关的诉讼成本和相关保险和上诉追偿。这些成本和追偿反映了涉及公司的持续诉讼，它与日常营运或我们服务客户的核心业务无关。

股票薪酬费用：我们的薪酬策略包括使用股票薪酬来吸引和留住员工。这一策略的主要目的在於使员工的利益与股东的利益趋於一致，并获致长期的员工留存，而不是在某一时期激励或奖励营运业绩。结果，导致股票薪酬费用发生变化的原因往往与某一特定时期的运营决策和业绩无关。

诉讼裁决中的判决后利息：判决后利息是由於我们对正在进行的诉讼上诉而产生的，与日常业务或我们为客户提供服务的核心业务无关。

递延债务融资成本冲销：对递延融资成本的冲销与2018年因不成功的债务融资而支出的某些成本有关。

信贷安排偿还后的清偿费用：该成本包括利息费用和其他债务融资费用，包括源自於2018年7月19日结清此前信贷安排的适用提前赎回的溢价以及债务贴现和发行成本冲销。儘管这些金额与我们的债务融资结构相关，但它们与公司的日常营运或我们服务客户的核心业务无关，因此将其剔除。

嵌入式衍生工具公允值变化所带来的收益：公司此前的信贷安排包含被判定为嵌入式衍生品的特徵，需要分离并作为单独金融工具进行会计处理。鑑於公允值要求的性质，我们已经决定剔除嵌入式衍生工具公允值变化所导致的收益与亏损。我们无法将这些金额作为公司业务营运的一部分来管理，也不涉及为客户提供服务的核心成本，因此已将其剔除。

其他债务融资费用：其他债务融资费用包括非现金冲销（包括由於结清债务产生的冲销）、增加部分、债务贴现和发行成本摊销以及抵押监控和其他与此前信贷安排相关的应以现金支付的费用。儘管这些金额与公司的债务融资架构相关，但它们与公司的日常营运和服务客户的核心业务无关，因此将其剔除。

息税折旧摊销前利润是剔除以下项目的净利（亏损）：利息支出、所得税支出和折旧摊销费用。

调整后息税折旧摊销前利润是剔除以下项目的息税折旧摊销前利润：诉讼成本和相关追偿（净值）；诉讼裁决中的判决后利息；递延债务融资成本冲销；股票薪酬费用；嵌入式衍生工具公允值变化带来的收益；以及如上讨论的其他债务融资费用。 

原文版本可在businesswire.com上查阅：https://www.businesswire.com/news/home/20200312005724/en/

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Rimini Street公佈2019年第四季和全年财务业绩（照片：美国商业资讯）