兆易創新(3986.HK)招股中，較A股折價31%~44%，17家頂級基石承包一半份額

兆易創新(3986.HK)的招股日期為2025年12月31日至2026年1月8日，併預計於2026年1月13日在港交所掛牌上市。

公司擬全球發售2891.58萬股（另有10%調整權及15%超配權），發行比例4.15%，招股價132.00~162.00港元（較12月31日A股收盤價折價約31.09%~43.85%），募資最高可達46.84億港元，發行後總市值919.73億~1128.76億港元，H股市值38.17億~46.84億港元。

本次發行以機制B分配，公開固定10%，無強制回撥。國配引入17家基石投資者（雲峰基金、CPE源峰、景林資產、Dymon Asia、奇點資產、3W Fund、華勤技術、TCL、OPPO創始人陳明永、小米集團、新華資管、泰康人壽、Summit Ridge、工銀理財、大灣區共同家園、觀博資本），認購約23.32億港元，佔全球發售股份的50%。

據TradeGo新股孖展數據，截至1月4日8時，兆易創新孖展總額已達6.5億港元，孖展認購倍數約1.38倍，認購已足額。其中，輝立證券、富途證券、老虎國際分別放出2.38億、2.2億、1.2億港元。

文章來源：活報告公眾號