谷歌挑戰英偉達算力霸權，AI軍備競賽推動通信板塊新機遇，通信ETF(159695)有望持續受益

截至2025年11月26日 11:25，國證通信指數強勢上漲5.63%，成分股中際旭創上漲13.91%，信維通信上漲10.38%，新易盛上漲10.10%，永鼎股份，劍橋科技等個股跟漲。

消息面上，谷歌正在利用其在人工智能（AI）模型領域的最新突破，對英偉達發起挑戰。Meta正與谷歌就2027年在其數據中心使用價值數十億美元TPU芯片進行談判，同時計劃明年從谷歌雲租用芯片。當前AI趨勢明確，人工智能軍備競賽持續，國内外雲廠商資本開支高增。通信板塊作為「賣鏟子」的算力行業，市場規模持續增長。

中信建投指出，「十五五」規劃建議明確，新一輪科技革命和産業變革加速突破，要全面實施「人工智能+」行動。目前世界正處於AI産業革命中，類比工業革命，影響深遠，不能簡單對比近幾年的雲計算、新能源等，需要以更長期的視角、更高的視野去觀察。因此，我們對AI帶動的算力需求以及應用非常樂觀。

數據顯示，截至2025年10月31日，國證通信指數前十大權重股分別為中際旭創、新易盛、中興通訊、中國電信、中國移動、中國聯通、天孚通信、中天科技、亨通光電、聞泰科技，前十大權重股合計佔比66.96%。

通信ETF(159695)緊密跟蹤國證通信指數，一鍵佈局光通信産業鏈。

場外投資者可以通過通信ETF聯接基金（019072）佈局AI變革下的光通信投資機遇。

内容來源：有連雲