A股放量跳水滬指跌超1% 機構抱團股大跌3600點壓力顯現

原創

1月11日，滬深三大指數開盤後快速跳水，創業板指一度跌近2%，釀酒、煤炭等板塊大跌，隨後三大指數拉升翻紅，半導體、汽車、軍工等板塊上漲，白酒股跌幅收窄，臨近午盤指數再度集體翻綠。午後，指數快速跳水，延續下行態勢，證券板塊下跌，白酒板塊持續下挫，臨近盤尾，養殖業領跌，有色板塊大跌，三大指數大幅下挫，深成指一度跌逾2%，創指一度跌逾2.5%，養殖業、釀酒、有色金屬等跌幅居前，隨後指數小幅回暖，兩市成交額連續第六個交易日突破一萬億元。整體而言，A股三大指數全天震蕩下行，創業板指跌近2%，市場分歧加劇，兩市下跌個股3000餘家，上漲個股數不足800只，漲跌停個股均超50家，市場情緒明顯回落，賺錢效應較差。

截止收盤，滬指跌1.08%報3531.5點，成交額為5269億元；深成指跌1.33%報15115.38點，成交額為6849億元；盤中一度跌超2%的創業板指收跌1.84%報3092.86點，成交額為2254億元。全天總成交逾1.2萬億，北向資金實際淨買入8.94億元，其中深股通淨買入18.43億元。

盤面上，汽車產業鏈股強勢，銀行、半導體、芯片概念股上漲，氮化镓、消費電子、無人駕駛等概念活躍。周期板塊普跌，有色板塊重挫，農林牧漁、供氣供熱、煤炭、啤酒、白酒、電氣設備等板塊大跌靠前。

周期股領跌有色板塊重挫 半導體、5G概念股逆市上漲

多家半導體廠商再發漲價函，半導體概念股走高，銅峰電子(600237-CN)漲停，福晶科技(002222-CN)、北方華創(002371-CN)、斯達半導(603290-CN)等漲逾7%，韋爾股份(603501-CN)跟漲；5G板塊拉升，東信和平(002017-CN)、和而泰(002402-CN)漲停，數知科技(300038-CN)漲超10%，振芯科技(300101-CN)等大幅跟漲逾5%。軍工股相對活躍，天秦裝備(300922-CN)漲超10%，中航西飛(000768-CN)盤中一度衝擊漲停，新研股份(300159-CN)漲超6%，航發控制(000738-CN)、晨曦航空(300581-CN)、新餘國科(300722-CN)等漲；汽車整車板塊拉升，長城汽車(601633-CN)逼近漲停，比亞迪(002594-CN)、上汽集團(600104-CN)等跟漲潮3%。

午後，證券板塊跳水下跌，國聯證券(601456-CN)、中金公司(601995-CN)跌近5，中銀證券(601696-CN)、湘財股份(600095-CN)等跟跌超3%。釀酒板塊下行白酒概念整體跌5%，金種子酒(600199-CN)、伊力特(600197-CN)、青海春天(600381-CN)等跌停，大豪科技(603025-CN)、皇台酒業(000995-CN)等多股集體跌逾8%，黃酒、啤酒概念股多數跟跌，五糧液(000858-CN)亦跌近5%，但酒鬼酒(000799-CN)、貴州茅台(600519-CN)則翻紅，其他酒類概念跌幅也有收窄。此外，有色板塊持續走弱，盛達資源(000603-CN)、雲鋁股份(000807-CN)、盛新鋰能(002240-CN)、西部材料(002149-CN)等多股集體跌停；煤炭概念跌幅居前，神火股份(000933-CN)跌停，大有能源(600403-CN)跌逾8%，淮北礦業(600985-CN)、遼寧能源(600758-CN)、山西焦化(600740-CN)、山西焦煤(000983-CN)等股跌逾5%;養殖業板塊跌幅居前，國聯水產(300094-CN)、中水漁業(000798-CN)、天山生物(300313-CN)等跌近10%，湘佳股份(002982-CN)、佳沃股份(300268-CN)等均跌逾5%。

證監會放大招 16萬億私募迎重磅新規

1月8日，證監會發佈了《關於加強私募投資基金監管的若幹規定》共十四條，形成了私募基金管理人及從業人員等主體的「十不得」禁止性要求。主要内容包括：一是規範私募基金管理人名稱、經營範圍，並實行新老劃斷；二是優化對集團化私募基金管理人監管，實現扶優限劣；三是重申私募基金應當向合格投資者非公開募集；四是明確私募基金財產投資要求；五是強化私募基金管理人及從業人員等主體規範要求，規範開展關聯交易；六是明確法律責任和過渡期安排。另外，數據顯示，1月初已經有8支一日售罄的爆款基金，合計規模812億。截至目前公佈的數據，未來一個月已經排期等待發行的基金還有47支左右，其中有26支公佈了發行上限，平均上限76億，如果按照這一上限樂觀假設，那麽47支基金，對應最大發行規模可以超過3500億。中性假設下，如果剩餘沒有公佈募集上限的21支基金，平均募集30億，那麽總募集規模也有2600億。

行業消息面上，央行近期發佈《中國人民銀行關於推進信用卡透支利率市場化改革的通知》，自2021年1月1日起，信用卡透支利率由發卡機構與持卡人自主協商確定，取消信用卡透支利率上限和下限管理。關於央行取消信用卡透支利率上下限區間管理分析來看，對市場而言更容易促進消費者使用信用卡消費，也有利於銀行與小額貸公司之間的競爭，利好銀行板塊，相關概念個股有望獲關注。此外，蔚來推出固態電池包，新推出的首款轎車ET7有望在這種電池包的加持下，續航里程突破里程碑意義的1000公里。因芯片短缺，全球多家汽車巨頭宣佈減產。業内分析，蔚來此次固態電池包的發佈將有望衝擊現有的鋰電格局，打響行業全新革命，可關注佈局固態電池的A股上市公司。

市場向好趨勢邏輯未變

今日A股三大指數寬幅震蕩，兩市衝高回落，午後迎來跳水以及單邊走低，市場分化明顯。上證指數在經歷6連陽後開啓震蕩走勢，這波上漲滬指已觸及18年1月的頂部3587點，滬指創本輪新高後衝擊3600點未果，震蕩回落，機構抱團股出現松動，銀行、半導體、軍工等表現強勢，釀酒、農業、有色、煤炭等大幅回調。不過，今日儘管兩市午後一度下挫，但是市場成交仍超過萬億。目前來看，市場並未有效突破，但在成交連續過萬億之下，市場交投熱情活躍，正所謂有量則有行情，所以上半周大盤大概率會在3500-3600區間橫向震蕩，高點看3600整數位置附近，下半周多關注橫向震蕩後是否向下回踩中期均線。

目前跨年行情進入下半場，宏觀經濟向好是股市最大的支撐，元旦後流動性和市場情緒則對行情有所提振。對於本周來說，是逢低逐步進行低吸的關鍵時刻，當前基本面支撐較強，流動性合理充裕，市場向好趨勢的邏輯未變，市場風險不高;在資金以及交投熱情高漲下，建議投資者把握板塊輪動機會，逢低關注新能源汽車、鋰電池材料，短線關注低估藍籌股(銀行、保險、券商)和科技股的超跌反彈機會。對於估值過高以及機構集中度過高的個股，短期要規避，謹防踏空。