大金融爆發滬指漲逾2%急衝3100點 萬億成交額點燃市場做多熱情

原創

7月2日，外圍市場的漲跌互現傳導到A股市場，滬深大小指數早盤小幅低開，隨後繼續分化震蕩上行，滬指放量上攻表現強勢漲逾1%，深成指漲近1%，創業板指則微跌，白酒股延續昨日強勢，光刻膠、免稅店、券商等板塊大漲，北向資金早盤持續流入近百億元；午後，外資繼續大幅度淨流入，權重股繼續發力，低估值的大金融板塊全面爆發，券商板塊掀漲停潮，帶動滬指持續走高錄得三連升逼近3100點，呈現單邊放量大漲態勢，兩市個股漲多跌少，高低位切換明顯，資金依舊抱團趨勢股，短線情緒持續表現活躍。

截止收盤，上證綜指漲2.13%，報3090.57點；深證成指漲1.29%，報12269.49點；創業板指漲0.2%，報2424.39點。

值得一提的是，今日滬深兩市成交額時隔近四個月再度突破萬億成交總額達10801億元，較前一交易日的9073億大增1728億元。此外，兩市810股下跌，2956股上漲，北上資金淨買入171.15億，創6月19日以來新高，其中滬股通淨買入111.61億元，深股通淨買入59.54億元。

盤面上上，行業板塊普漲，券商、保險、銀行股集體上漲，白酒持續瘋狂，地產等低估值權重板塊繼續領漲，免稅概念再掀漲停潮，醫療器械板塊則跌幅居前，養殖、今日頭條、基因測序、農林牧漁、食品飲料板塊下跌。

白酒、地產股延續強勢 大金融板塊全面爆發

白酒板塊延續昨日強勢，洋河股份(002304-CN)封板，泸州老窖(000568-CN)漲逾7%，金種子酒(600199-CN)一度漲停但隨後回落至6%，古井貢酒(000596-CN)、迎駕貢酒(603198-CN)等跟漲約5%，貴州茅台(600519-CN)、五糧液(000858-CN)續創新高；半導體概念持續走強，紫光國微(002049-CN)兩連板，藍英裝備(300293-CN)、帝科股份(300842-CN)、派瑞股份(300831-CN)等多股漲停；光刻膠板塊走強，藍英裝備(300293-CN)漲停，賽微電子(300456-CN)、雅克科技(002409-CN)等大漲。食品加工製造板塊活躍，海欣食品(002702-CN)、三全食品(002216-CN)漲停，仙樂健康(300791-CN)、金字火腿(002515-CN)等均有拉升。

午後，大金融板塊全面爆發，其中又以券商股漲勢最為淩厲，板塊整體漲幅超7%，中信建投(601066-CN)、浙商證券(601878-CN)、招商證券、國金證券等十餘股集體封板，保險股西水股份(600291-CN)漲停，中國人保(601319-CN)逼近漲停；銀行股拉升，青農商行(002958-CN)午後封板，西安銀行(600928-CN)漲超7%，常熟銀行(601128-CN)、張家港行(002839-CN)等多股漲超4%。互聯網金融概念跟漲，同花順(300033-CN)、大智慧(601519-CN)、頂點軟件(603383-CN)等紛紛漲停；此外，免稅利好持續發酵，免稅店概念大漲，王府井(600859-CN)3連板，廈門港務(000905-CN)、格力地產(600185-CN)、凱撒旅業(000796-CN)集體漲停；昨日強勢的地產股今日再度大漲，綠地控股(600606-CN)、世聯行(002285-CN)近十只股漲停，中交地產(000736-CN)、信達地產(600657-CN)漲等均大漲。

國内經濟復蘇逐步上行

昨日國常會會議決定著眼增強金融服務中小微企業能力，允許地方政府專項債合理支持中小銀行補充資本金。會議決定，在今年新增地方政府專項債限額中安排一定額度，允許地方政府依法依規通過認購可轉換債券等方式，探索合理補充中小銀行資本金的新途徑。相關分析認為，通過政府向地方中小銀行注資，可以利用市場化手段借道地方金融機構，增強中小企業融資能力，從而達到穩定經濟的作用。此外，昨日公佈的6月財新中國製造業PMI錄得51.2，較5月提高0.5個百分點，為今年以來最高，連續兩個月處於擴張區間。這一走勢與國家統計局製造業PMI一致。隨著信用寬松將領先經濟復蘇，經濟緩慢上行和通脹水平回升，企業盈利狀況逐步恢復，市場會逐步走強。

另外，世界人工智能大會雲端峰會將舉行，市場研究機構IDC最新發佈的《中國人工智能軟件及應用(2019下半年)跟蹤》報告顯示，2019年中國人工智能軟件及應用市場規模達28.9億美元，包括硬件在内的整體市場規模將達到60億美元。報告預計，到2024年，中國人工智能軟件及應用市場規模將達到127.5億美元，2018-2024年複合增長率達39.0%，相關行業有望獲關注。

權重拉指數行情大概率延續

隔夜歐美股市的漲跌分化引發A股低開，創業板小幅調整。A股指數行情特徵明顯，但隨著北上資金的開閘回流，市場逐漸穩定，盤中地產、建築等權重股的回升推動上證指數上行，免稅概念、白酒、金融證券大幅上漲，市場成交量攀升至9000億上方，指數呈現滬強創弱的特徵。增量資金持續入市，北上資金在連續兩日休市後，今天北向通道被擠爆，北向資金淨流入規模高達170餘億。外資接連不斷湧入且還看不到暫停迹象，同時國内公募基金發行規模也在不斷擴大，給後市的A股帶來更多上漲動力，也讓盤面上風格發生了巨大變化，權重白馬拉升指數的行情大概率還會延續。目前，上證指數在低位權重股輪動上行推動下逐級回升，但鑒於5日均線與指數偏離度拉大，市場是否持續上攻還在於成交量能的持續性，若後續量能不足，短期大盤指數震蕩則在所難免。

展望後市，在7月中報業績密集預告的背景下，建議投資者注重個股的行業地位以及業績屬性。具體在方向選擇上，短期來看，基於經濟轉型帶來行業風格漂移，借助於中報窗口，以及經濟修復邏輯，低估藍籌股或迎來補漲機會，看好科技和消費板塊；同時，看好低估值的大金融、地產等板塊的結構性機會，特别是其中活躍性較好的券商和互聯網金融類的個股；不過中長期看，市場主線仍是科技股，但目前部分高位題材板塊則要當心追高風險，謹防後續板塊輪動過程中的突發閃崩，因為隨著資金加速湧入權重白馬，題材股可或將面臨資金短缺的困境。